آموزش روش معامله با چکش Hammer

الگوی چکش، هیچ گاه به صورت تنها استفاده نمی‌شود. در واقع این الگو و تأیید آن با یک سیگنال از اندیکاتورها یا پرایس اکشن می‌تواند اعتبار الگو را افزایش دهد.در مثال بالا، یک چکش صعودی بی‌نقص را می‌بینید که سایه پایینی آن، چندین برابر بدنه است. سایه بالایی بسیار کوچک است و کندل بعدی هم پرقدرت و نشان‌دهنده تقاضای بالای خریداران است.

الگوی کندل چکش در تحلیل تکنیکال

الگوی کندل چکش در تحلیل تکنیکال، از جمله ابزارها یا علامت‌هایی که می‌توان برای خرید یا فروش سهام روی آن حساب کرد. اگر چه الگوی کندل چکش به تنهایی نمی‌تواند راهنمای کاملی برای خرید و فروش به موقع سهام باشد اما به نوبه خود می‌تواند کمک بزرگی برای خرید و فروش مناسب سهام باشد. اما اگر به تازگی وارد دنیای بورس و سرمایه‌گذاری شده باشید قطعاً با الگوی کندل چکش آشنا نیستید. اگر دوست دارید که در مورد الگوهای تک کندلی بیشتر بدانید با کارشناسان ما در این زمینه همراه باشید .

کندل چیست؟

عبارت کندل استیک به انگلیسی به معنای شمعدان است که برای شناسایی قیمت بازار و همچنین شتاب قیمتی در بازارهای مالی مورد استفاده قرار می‌گیرد. شاید برایتان جالب باشد که بدانید برنج فروش‌های ژاپنی اولین کسانی بودند که از این کندل‌ها برای شناسایی بازارهای مالی استفاده کردند. در تعریف کندل می‌توان گفت که نموداری قیمتی است که به وسیله آن می‌توان قیمت‌های پایین، بالا، باز و بسته شدن اوراق بهادار را در یک دوره زمانی مشخص بیان کرد . به عبارت دیگر، زمانی می‌توان از این نوع نمودار استفاده کرد که تغییرات قیمت سهم، روند مشخصی داشته باشد. الگوهای کندل استیک معمولاً در نقاط مقاومت و حمایت مورد توجه قرار می‌گیرند. در واقع با در نظر گرفتن الگوهای کندل استیک به راحتی می‌توان زمان و قیمت‌های مناسب برای خرید سهام را تشخیص داد .

البته این در حالی است که الگوهای کندل استیک برای قیمت‌های خروج از سهم اصلاً عملکرد خوبی ندارند. در واقع این نمودارها بیانگر تصویر هیجانات و احساسات سرمایه‌گذاران در بازار هستند که تحلیلگران تکنیکی بازار سهام از طریق بررسی و تحلیل آن‌ها می‌توانند زمان مناسب خرید و فروش سهام را مشخص کنند. به همین دلیل است که الگوهای کندل‌ استیک‌ها، تکنیکی بسیار مناسب و کاربردی برای ارزیابی دارایی‌هایی مانند معاملات فارکس، سهام، و معاملات آتی شمرده می‌شوند .

اجزای نمودار کندل استیک چگونه است؟

کندل استیک‌ها از دو قسمت اصلی بدنه و سایه تشکیل می‌شوند:

• بدنه اصلی کندل که نشانگر قیمت آغازی و پایان معامله است.
• بخش سایه که شامل دو خط است و خط بالایی به سایه بالایی و خط پایینی به سایه پایینی معروف است .

دامنه نوسانات سهم در دوره‌های زمانی معاملات توسط سایه‌ها مشخص می‌شود. در واقع اگر قیمت باز شدن کندل کمتر از قیمت بسته شدن آن باشد یا به عبارت دیگر با افزایش قیمت همراه شده باشد، کندل تو خالی و به رنگ سفید و یا سبز است .

اگر قیمت باز شدن کندل بیشتر از قیمت بسته شدن باشد، کندل آن تو پر و با رنگ‌های مشکی یا قرمز دیده می‌شود. به قسمتی از کندل که خارج از محدوده قیمت‌های باز و بسته شدن قرار می‌گیرد، سایه ( shadow ( گفته می‌شود .

الگوی کندل چکش (کندل همر) چیست؟

یکی از الگوهای بسیار کاربردی کندلی، کندل چکش hammer) ) است. این الگو، الگویی تک کندلی است که بیانگر وجود ضعف در فروشندگان و ایجاد قدرت در خریداران است. هنگامی که الگوهای کندلی در نمودارها شکل می‌گیرد، نشان‌دهنده بازگشت روند قبلی بازار است. الگوی کندل چکش در نمودارها، الگوی صعودی برگشتی است که در طول روند نزولی نمودار شکل می‌گیرد. این الگو از این جهت با نام الگوی چکش نامگذاری شده است که نشان می‌دهد بازار در حال چکش کاری است. در واقع هنگامی که قیمت‌ها روند نزولی دارد الگوهای چکشی نشان می‌دهند که قیمت‌ها نزدیک به کف هستند .

در واقع کندل‌ها یک نوع نمودار قیمتی هستند که با کمک آن‌ها می‌توان قیمت‌های بالا، پایین، بازشدن و بسته شدن یک اوراق بهادار در یک دوره زمانی مشخص را نشان داد .

توصیف ظاهری کندل چکش ( hammer)

شکل ظاهری این کندل همان‌طور که از نامش پیداست دقیقاً مانند چکش است. در واقع این الگو، بدنه‌ای کوچک در بالا و سایه‌ای بلند در زیر بدنه دارد. سایه پایینی معمولاً بایستی حداقل 2 برابر بدنه باشد. اگر شکل ظاهری چکش را آموزش روش معامله با چکش Hammer در نظر بگیریم دقیقاً می‌توان تصور کرد که الگوی کندل چکش، دسته (بدنه‌ای) بلند با سری کوچک دارد. کندل چکش در رنگ‌های سفید (سبز) یا سیاه نمودار می‌شود که رنگ این کندل در این الگو مهم نبوده و فقط اندازه بدنه نسبت به سایه و محل تشکیل آن مهم است .

در واقع این الگو، 3 ویژگی اصلی دارد که عبارتند از :

• بدنه: قسمت بالایی الگو که بدنه کندل را تشکیل می‌دهد.
• سایه پایینی: این سایه دو سه برابر اندازه بدنه است.
• سایه بالایی: این سایه خیلی کوتاه است و ممکن است الگو، سایه بالایی نداشته باشد.

مفهوم کندل چکش در نمودارها چیست؟

به طور کلی هنگامی که الگوی چکش در نمودارها شکل می‌گیرد به معنای این است که قدرت فروشندگان در بازار کاهش پیدا کرده است. در واقع آن‌ها تلاش کرده‌اند که قیمت‌ها را پایین بیاورند اما در آخر نتوانسته‌اند قدرت خریداران را کاهش دهند و بر آن‌ها غلبه کنند. هرچه سایه کندل چکش بلندتر باشد، نشان‌دهنده این است که حجم معاملات در این قسمت بسیار بالا بوده اما نهایتاً قدرت خریداران بر قدرت فروشندگان در بازار غلبه کرده است .

در روندهای نزولی، تشکیل کندل چکش به معنای پایان روند نزولی و یا ضعف این روند است. البته در صورتی که سایر ابزارها تأیید کنند این کندل می‌تواند نشانه آغاز روند صعودی در بازار باشد. البته این وضعیت نموداری زمانی دقت و قدرت بیشتری پیدا می‌کند که کندل چکش در نواحی نقاط حمایتی تشکیل شود .

الگوی کندل چکش معکوس

الگوی چکش معکوس مانند چکش، الگویی بازگشتی است. در واقع قبل از الگوی چکش معکوس، روند نمودار نزولی است. زمانی که الگوی چکش معکوس شکل می‌گیرد، قیمت در محلی پایین‌تر از کندل قبل باز شده ولی روندی صعودی در پیش خواهد گرفت و از کندل اول بالاتر می‌رود. در نهایت قیمت سهم در نقطه‌ای پایین‌تر از صعودش بسته می‌شود.

انواع کندل چکش

کندل چکش به 2 دسته نزولی و صعودی تقسیم می‌شود که در ادامه با این دو حالت آشنا می‌شوید:

کندل چکش نزولی

این کندل زمانی شکل می‌گیرد که فروشندگان می‌خواهند قیمت را پایین بیاورند اما خریداران با قدرت کامل وارد میدان شده‌اند و اجازه کاهش یا پایین آوردن قیمت را نمی‌دهند، اما نهایتاً قیمت بسته شدن کمتر از قیمت باز شدن خواهد شد. در نتیجه این الگو کندل چکشی نزولی می‌شود .

کندل چکش صعودی

این کندل زمانی شکل می‌گیرد که فروشندگان می‌خواهند قیمت را پایین بیاورند اما خریداران با قدرت در میدان وارد شده‌اند و نه تنها قیمت‌های فروشندگان را کنترل کرده‌اند بلکه حتی نتوانستند قیمت بسته شدن را بالاتر از قیمت بازشدن نگه دارند .

تشکیل کندل چکش نزولی در یک روند صعودی به چه معناست؟ هنگامی که در نقطه‌ای مشخص فروشندگان تلاش می‌کنند تا قیمت‌ها به اندازه مورد نظر خود پایین بکشند اما خریداران به یکباره وارد میدان شده و قیمت‌ها و طرح فروشندگان را خنثی کرده‌اند و قیمت‌ها را مجدداً افزایش داده‌اند، کندل چکش نزولی در روند صعودی شکل می‌گیرد .

در واقع تشکیل کندل چکش نزولی در روندی صعودی به این معناست که فروشندگان وارد بازی شده‌اند و قصد دارند معادله بازی را تغییر دهند .

کاربرد فیلتر چکش سفید و چکش معکوس سفید در بورس چیست؟

اکثر بورسی‌ها و افرادی که در این بازار فعالیت می‌کنند از فیلتر چکش معکوس سفید زیاد استفاده می‌کنند. مطمئناً می‌دانید که در سایت tsetmc.com بخشی به نام دیده‌بان وجود دارد که فعالان بازار می‌توانند با اضافه کردن انواع فیلترهای بورسی شرایط مورد نظر خود را پیدا کنند .

البته برای انجام این کار می‌بایست با تمامی الگوهای کندل آشنایی داشته باید تا بتوانید شرایط دلخواه خود را پیدا کنید. یکی از این الگوها، الگوی چکش معکوس سفید است که با اعمال فیلتر کندل چکش می‌توانید سهم‌هایی که احتمال رشد آن‌ها در آینده زیاد است را پیدا کنید .

:این فیلتر نوسان‌گیری، نشان‌دهنده سهم‌هاییست که در طول روز الگوی چکش سفید را تشکیل می‌دهند

:این فیلتر نوسان‌گیری، نشان‌دهنده سهم‌هاییست که در طول روز الگوی چکش معکوس سفید را تشکیل می‌دهند

تفاوت الگوی چکش و مرد آویزان

این 2 الگو اگرچه کاملاً شبیه به هم هستند اما با توجه به روند حرکات قیمتی در گذشته، معانی کاملاً متفاوتی دارند .

هر 2 الگو، اندامی باریک سیاه یا سفید، سایه‌های کوتاه در بالا و سایه‌های بلند در پایین دارند. البته در بعضی مواقع هم اصلاً سایه ندارند .

در کندل چکش و مرد دارآویز ( مرد آویخته یا مرد آویزان) شباهت ساختاری بسیار زیادی وجود دارد. به شکلی که گاهاً اکثر افراد را به شک میاندازد که 2 الگوی تقریباً شبیه به هم، چگونه دو‌ ترید متفاوت را مشخص می‌کنند. برای جواب این سوال بایستی گفت که رفتار روند قبل از تشکیل کندل‌ها و همچنین روند حاکم بر شرایط بازار، در تحلیل الگو‌ها بسیار تاثیرگذار است. در واقع، الگوی مرد آویزان روند صعودی را تبدیل به روند نزولی و الگوی چکش روند نزولی را تبدیل به روند صعودی می‌ کند.

هر دو نوع این الگو‌ها بازگشتی بوده و از نوع اخطار اتمام روند هستند، اما روند قبل از الگوی کندل چکش بایستی نزولی باشد. قیمت در روند نزولی پیش می‌رود و در کندل چکش هم این روند نزولی به صورت کاملا واضح ادامه دارد. به این صورت که قیمت ابتدا از بالاترین حد آن در روز شروع شده و به پایین‌ترین قیمت نهایی می‌رسد. معمولاً در این نمودار‌ها، قیمت در روند نزولی قبلی خود به تارگت یا محدوده حمایتی خود نزدیک شده و زمان اتمام روند نزولی است. در ادامه این روند، معمولا خریداران وارد بازار شده و با فشار حداکثری که وارد می‌آورند قیمت را به بالاترین قیمت روز و یا قیمتی نزدیک به آغاز روز می‌رسانند. به همین دلیل بهتر است که الگوی چکش یا بسیار ناچیز باشد یا سایه بالایی نداشته باشد. ضمناً علت رنگ بدنه کندل چکش به علت رفتار خریداران ایجاد می‌شود. اگر سبز رنگ یا روشن باشد، معمولاً نشان از قدرت بیشتر خریداران خواهد داشت.

نکات معاملاتی الگوی کندل چکش

شناخت دقیق الگوی چکش و سایر الگوها می‌تواند کمک زیادی در تحلیل‌های بورسی کند. این که اسم این الگوها چکش است یا مرد آویزان، اصلاً اهمیتی ندارد. مهم است که بدانید این الگوها، الگوهای بازگشتی هستند و به عنوان زنگ هشداری برای بازگشت احتمالی عمل می‌کنند .

اگر چه الگوی چکش، الگویی‌ امیدوارکننده و مثبت است که معمولاً در انتهای روند نزولی ظاهر می‌شود و معامله‌گران (سهامداران) را نسبت به آینده خوشبین می‌کند اما مراقب باشید که به محض رویت کندل چکش نباید اقدام به خرید کنید، بلکه باید منتظر بمانید که چکش به طور کاملاً واضح تثبیت و تشکیل شود و یا اصطلاحاً کندل بسته شود .

در سایر کندل‌ها در صورتی که قیمت از سقف الگو به سمت بالا عبور کند، زمان مناسبی برای ورود به بازار است .

در الگوی چکش، حد ضرر کمی پایین‌تر از انتهای دسته چکش تعریف می‌شود. الگوی چکش نمی‌تواند حد سود را مشخص کند و البته توان پیشنهاد تارگت مشخصی را هم ندارد اما معمولاً بعد از بسته شدن کندل انتظار داریم که حداقل دو، سه کندل به سمت بالا صعود پیدا کند.

جمع‌بندی

الگوی کندل استیک چکش، یک الگوی تک کندلی است که بیانگر قدرت خریداران می‌باشد. این الگو دو حالت نزولی و صعودی دارد و همچنین الگوی چکش معکوس که الگویی بازگشتی است و قبل از آن، روند نمودار نزولی می‌باشد. به منظور آشنایی با الگوهای مختلف کندل استیک در تحلیل تکنیکال، مقالات آموزشی سایت کارگزاری اقتصاد بیدار را مطالعه فرمایید.

با کاربردهای الگوی چکش در تحلیل تکنیکال آشنا شوید

تحلیل تکنیکال یک رویکرد تحلیل قیمت سهام است که به کمک آن روند قیمت دارایی‌ها در بازه‌های زمانی کوتاه‌مدت و بلندمدت پیش‌بینی می‌شود. در همین راستا ابزارهای مختلفی برای تحلیل تکنیکال وجود دارد که الگوی چکش یا Hammer یکی از پرکاربردترین الگوها به شمار می‌رود. الگوی چکش زیرمجموعه کندل‌ استیک ها یا همان الگوهای شمعی است. موضوع اساسی در کندل چکش این است که نوسان قیمت در زمان شروع معاملات تا پایان آن‌ها را نشان می‌دهد. نکات مهمی را می‌توان از تحلیلگری به کمک الگوی چکش در تحلیل تکنیکال استخراج کرد. اما الگوی چکش چیست و چه مشخصات ظاهری دارد؟ شیوه کار کردن با این الگو به چه صورت است؟ چه پیام‌هایی از این الگو برای تحلیلگر قابل استخراج است؟ آیا نقاط ضعفی هم می‌توان برای این الگوی تحلیل تکنیکال برشمرد؟ این‌ها سؤالات مهمی است که در ادامه مقاله به طور مفصل مورد بحث و بررسی قرار می‌گیرند.

فهرست عناوین مقاله

• 10.1 تحلیل تکنیکال مقدماتی
• 10.2 تحلیل تکنیکال پیشرفته

الگوی چکش چیست و چه مشخصات ظاهری دارد؟

نام‌گذاری الگوی Hammer یا چکش کاملاً به واسطه شکل ظاهری کندل‌ها در این الگو است. در حالت کلی کندل‌های چکش از یک بدنه چهارگوش مربعی تشکیل می‌شوند که به یک میله یا دم بلند در پایین متصل هستند. معمولاً طول این دم متصل حدود 2 تا 3 برابر پهنای بدنه چهارگوش است. از این جهت شکل این کند‌ل‌ها کاملاً مشابه چکش هستند.

به کمک این الگو تحلیلگر می‌تواند تشخیص دهد که یک روند نزولی تغییر جهت داده و یک روند صعودی آغاز شده است. معمولاً در نمودار این چکش‌ها با رنگ‌های سبز یا قرمز دیده می‌شوند که در خصوص اهمیت این رنگ‌ها در ادامه بیشتر توضیح داده می‌شود. اما بدنه و دم هر یک نشان‌دهنده چه مفاهیمی هستند؟

بدنه الگوی چکش نشانه تفاوت بین قیمت باز شدن و بسته شدن یک دارایی در طول مدت معامله در بازار است. این در حالی است که اندازه دم نشان‌دهنده تفاوت بین بالاترین و پایین‌ترین قیمت روز یک دارایی است. نکته مهم این است که کندل‌های چکش همواره در روندهای نزولی قیمت دارایی شکل می‌گیرند اما ایجاد آن‌ها همواره به منزله پایان روند نزولی نیست. بلکه باید فاکتورهای دیگری نیز در این زمینه مورد بررسی قرار گیرد تا بتوان در خصوص پایان روند نزولی و آغاز یک روند رو به رشد تحلیل درستی ارائه کرد.

نگاهی به فلسفه روانشناسی الگوی چکش در تحلیل تکنیکال

نگاهی به فلسفه شکل‌گیری الگوهای مختلف در بازار می‌تواند در ایجاد درک و شناخت صحیح از آنچه در بازار رخ می‌دهد، مؤثر باشد. این نکته درباره ابزارهای تحلیل تکنیکال که بیشتر مبتنی بر آمار و احتمالات هستند، بیشتر صدق می‌کند. الگوی چکش در تحلیل تکنیکال نیز از این موضوع مستثنی نیست؛ بنابراین لازم است کمی درباره فلسفه و مفاهیم مرتبط با این الگو بیشتر بحث و بررسی صورت بگیرد.

هر روند نزولی قیمت در یک بازار یک روز به پایان می‌رسد. تلاش برای تشخیص این نقطه پایان از این جهت اهمیت دارد که می‌توان موقعیت مناسبی برای ورود به بازار پیدا کرد. شکل‌گیری کندل چکش نیز به عنوان یک نشانه مهم از پایان روند نزولی بازار نشانه بسیار مثبتی به شمار می‌رود.

تشکیل الگوی چکش نشان‌دهنده آن است که قیمت دارایی وارد محدوده حمایتی شده و به این ترتیب خریداران ابتکار عمل را در بازار از فروشندگان گرفته‌اند. شاید یک مثال بتواند تصویر بهتری از کاربرد این الگو به نمایش بگذارد. تصور کنید که بازار آغاز به کار می‌کند و قیمت یک دارایی روند نزولی به خود می‌گیرد.

اما پس از مدتی خریداران به یکباره وارد بازار شده و با خرید سنگین به یکباره روند کاهشی قیمت را به روند افزایشی تغییر می‌دهند. حتی گاهی اوقات قدرت خریداران به حدی زیاد است که قیمت پایانی پس از یک افت شدید مجدداً اوج گرفته و به نزدیکی قیمت بازگشایی می‌رسد.

چه نشانه‌هایی اعتبار الگوی چکش را افزایش می‌دهد؟

در تحلیل تکنیکال باید به دنبال راه‌هایی برای بررسی میزان اعتبار نتایج به دست آمده بود. الگوی چکش زمانی از اعتبار بالایی برخوردار است که چند نشانه به وقوع بپیوندد که عبارت‌اند از:

1. انتهای دم الگو نشان‌دهنده محدوده حمایتی قیمت دارایی است. توجه به این نکته ضروری است که هرچه طول این دم بالاتر باشد، بدون شک اعتبار این الگو بیشتر خواهد بود.
2. یکی دیگر از نشانه‌هایی که موجب افزایش اعتبار الگوی چکش است، شکل‌گیری 3 کندل نزولی پیش از چکش است. منظور از کندل نزولی، آن است که سطح قیمتی کندل پایین‌تر از کندل قبلی خود باشد.
3. مهر تأیید بر کندل چکش زمانی می‌خورد که کندل‌های بعد از آن کاملاً حالت صعودی به خود بگیرند.

با وجود سه نکته‌ای که در بالا اشاره شد، نمی‌توان با الگوی چکش به تنهایی برای خرید و فروش سهام استفاده کرد و باید به کمک سایر ابزارهای تحلیل تکنیکال نسبت به صحت و اعتبار نتایج اعتماد بیشتری حاصل نمود.

انواع کندل چکش به چند دسته تقسیم می‌شود؟

تا اینجا بررسی شد که الگوی چکش چیست. در ادامه لازم است تا نسبت به بررسی انواع کندل چکش در تحلیل تکنیکال بحث و بررسی صورت بگیرد. همان‌طور که اشاره شد این کند‌ها به دو صورت سبزرنگ و قرمزرنگ در نمودارها ظاهر می‌شوند. دسته‌بندی کندل‌های چکش نیز بر همین مبنی به دو دسته صعودی و نزولی انجام می‌شود که عبارت‌اند از:‌

1- کندل چکش صعودی

کندل صعودی نشان‌دهنده آن است که قیمت یک سهم در پایان معاملات بالاتر از قیمت آن در هنگام بازگشایی در همان روز بوده است. کندل‌های صعودی در نمودار به رنگ سبز مشخص می‌شوند. از نظر مفهومی، کندل چکش در روند صعودی نشان‌دهنده آن است که خریداران به حدی قدرتمند بودند که نه‌تنها ابتکار عمل را از دست فروشندگان خارج کرده‌اند، بلکه با خرید بسیار سنگین قیمت سهام را بالاتر از زمان بازگشایی آن در ابتدایی روز رسانده‌اند.

2- کندل چکش نزولی

کندل چکش قرمز رنگ در نمودار به نام کندل چکش نزولی شناخته می‌شود که نشان‌دهنده آن است که با وجود تضعیف فروشندگان، باز هم قیمت سهام پایین‌تر از قیمت آن در زمان بازگشایی بسته شده است. در عمل وقتی الگوی چکش نزولی رخ می‌دهد، نشان‌دهنده آن است که با وجود آنکه خریداران موفق شده‌اند روند نزولی را به صعودی تغییر دهند، اما هنوز آن‌قدر خرید صورت نگرفته است که قیمت پایانی سهام به بالاتر از زمان بازگشایی آن در ابتدای روز برسد.

ایجاد الگوی چکش نزولی در یک روند صعودی در بازار نشانه چیست؟

گاهی اوقات ممکن است در جریان یک روند صعودی قیمت در بازار، به یکباره کندل چکش نزولی شکل بگیرد. این کندل نشان‌دهنده قدرت فروشندگان در مسیر صعودی است. در واقع فروشندگان موفق شده‌اند فشار عرضه را افزایش داده و در نتیجه قیمت سهام را به پایین‌تر از قیمت بازگشایی آن برسانند. اما مجدداً خریداران با خرید‌های خود مانع از افت قیمت شدید سهام شده‌اند.

به هر ترتیب هر زمان کندل چکش در انتهای روند صعودی شکل گرفت، می‌تواند به عنوان نشانه‌ای برای قدرتمند بودن فروشندگان تلقی شود. به این ترتیب ممکن است در آینده نزدیک روند صعودی متوقف شود و فروشندگان ابتکار عمل را در بازار به دست بگیرند.

آموزش استفاده از الگوی چکش در تحلیل تکنیکال

آنچه تا اینجا در مطالعه این مقاله روشن شد، این است که الگوی چکش در تحلیل تکنیکال، یک الگوی امیدوارکننده و به نوعی نشانه رشد بازار است که در انتهای یک روند نزولی به وجود می‌آید. البته یک معامله‌گر حرفه‌ای با مشاهده این الگو در نمودار قیمت دارایی بلافاصله اقدام به خرید نمی‌کند؛ بلکه آن را به عنوان نشانه‌ای برای بررسی سایر عوامل مؤثر قلمداد می‌کند.

به عنوان مثال می‌توان با بررسی اندیکاتور rsi مشخص نمود که آیا سهم در منطقه اشباع فروش قرار دارد یا خیر. اگر این اندیکاتور عدد کمتر از 30 را به نمایش گذاشت، اعتبار کندل چکش افزایش پیدا می‌کند.

نکته مهم دیگر آن است که شاید الگوی چکش نشانه آغاز یک روند صعودی باشد، اما به هیچ عنوان مشخص نمی‌کند که این افزایش قیمت تا چه زمانی ادامه خواهد داشت؛ بنابراین اینجا اهمیت استفاده از سایر ابزارهای تحلیل تکنیکال برای رسیدن به یک دید جامع در خرید سهام بسیار مؤثر و مهم است.

آیا استفاده از الگوی چکش محدودیت دارد؟

الگوی چکش در تحلیل به روش پرایس اکشن بسیار کاربردی هستند و نقش مهمی در رسیدن به نتایج مثبت از این شیوه تحلیل تکنیکال دارند. اما دو نکته مهم در خصوص این الگو وجود دارد که می‌توان به عنوان محدودیت‌های پیرامون کندل چکش مطرح نمود. این محدودیت‌ها عبارت‌اند از:

1. شاید تصمیم‌گیری مبتنی بر کندل چکش کار چندان منطقی نباشد؛ چرا که به تنهایی نشان‌دهنده تغییر روند قیمت سهام از نزولی به صعودی نیست و باید فاکتورهای متعدد دیگری نیز در کنار آن مورد ارزیابی قرار بگیرد.
2. به هیچ عنوان هدف قیمتی توسط کندل‌های چکش تعیین نمی‌شود. در واقع معامله‌گر نمی‌تواند به کمک این کند‌ل‌ها متوجه شود که روند صعودی تا چه زمانی ادامه پیدا می‌کند و برای تعیین حد ضرر یا سود باید از ابزارهای دیگر استفاده کند.

منظور از الگوی چکش وارونه چیست؟

از نظر مفهوم و عملکرد تفاوتی بین کندل چکش و چکش وارونه وجود ندارد و هر دو آن‌ها نشان‌دهنده یک الگوی بازگشت صعودی هستند که در انتهای یک روند نزولی شکل می‌گیرد.

اما از نظر شکل ظاهری الگوی چکش وارونه یا الگوی چکش تفاوت دارد. در کندل چکش، بدنه در بالا تشکیل شده و یک دم در پایین آن شکل می‌گیرد. در حالی که در کندل چکش وارونه، بدنه در پایین تشکیل می‌شود و به جای دم یک شاخ در بالای آن وجود دارد که طول آن 2 تا 3 برابر بدنه است. البته گاهی اوقات ممکن است یک دم خیلی کوچک نیز وجود داشته باشد که کاملاً قابل اغماض است و می‌توان آن را نادیده گرفت. تقریباً تمام آنچه در خصوص کندل چکش اشاره شد، درباره کندل چکش وارونه نیز عیناً صادق است.

سؤالات متداول

آیا کندل چکش وارونه در روند‌های صعودی نیز ایجاد می‌شود؟

خیر؛ الگوی چکش وارونه برخلاف کندل چکش صرفاً در روندهای نزولی ایجاد می‌شود.

آیا می‌توان کندل چکش را به عنوان مبنای تصمیم‌گیری برای خرید سهام قرار داد؟

خیر؛ این الگو به هیچ عنوان به تنهایی نشانه تغییر روند در قیمت سهام نیست و باید سایر ابزارهای تحلیلی را نیز در کنار آن مورد استفاده قرار داد.

کلام پایانی

در این مقاله بررسی شد که الگوی چکش چیست و چه کاربردی در تحلیل تکنیکال دارد. در مجموع تحلیل تکنیکال ابزارهای مختلفی را در اختیار تحلیلگران قرار می‌دهد تا به کمک آن بتوانند سود خود در معامله‌ها را افزایش داده و زیاد خود را به حداقل برسانند. دو دوره آموزشی تحلیل تکنیکال مقدماتی و پیشرفته در کلینیک سرمایه در اختیار شما قرار دارد که به کمک آن می‌توانید از صفر تا صد هر آنچه برای تحلیل تکنیکال به آن نیاز دارید را بیاموزید.

آموزش کندل Hammer

کندل Hammer یا شمعدان چکشی یکی از محبوب‌ترین الگوهای شمعدانی است که معامله‌گران برای درک قیمت از آن استفاده می‌کنند. اکثر معامله‌گران از این کندل برای شناسایی نقاط معکوس شدن قیمت بهره می‌برند. علاوه بر این، این کندل در تمام بازارهای مالی از جمله فارکس، سهام، شاخص‌ها و ارزهای دیجیتال به خوبی کار می‌کند.

تجارت در بازار مالی مستلزم دانش قابل توجهی از تحلیل تکنیکال و تحلیل بنیادی است. رویکرد نهایی، شناسایی جهت قیمت بر اساس تحلیل اقدام قیمت است که اگر به درستی انجام شود معامله‌گران سود زیادی خواهند برد. با این حال یافتن جهت قیمت مستلزم تجزیه و تحلیل پیچیده و تأییدهای متعدد با استفاده از ابزارهای معاملاتی مانند کندل، الگوهای قیمت و تشخیص روند است. ما در این مقاله به شما خواهیم گفت که چگونه کندل Hammer پس از یک روند نزولی، تغییر جهت قیمت را نشان می‌دهد. در ادامه یک استراتژی کامل معاملاتی مبتنی بر شمعدان چکشی را معرفی می‌کنیم.

کندل Hammer چیست؟

فهرست عناوین مقاله

شمعدان چکش یک الگوی معکوس صعودی است که پس از یک روند نزولی طولانی ظاهر می‌شود. این کندل دارای بدنه کوچک و سایه پایینی بلند است. این یک الگوی قیمتی است که در آن قیمت باز شدن و بسته شدن نزدیک به هم است که نشان می‌دهد خرس‌ها فعال شده‌اند اما قیمت را نزدیک به سطح باز شدن بسته‌اند.

الگوی شمعدان چکشی عرضه و تقاضا در بازار را نشان می‌دهد که به راحتی با تماشای نحوه شکل‌گیری آن قابل مشاهده است. یک سایه طولانی پایین که نشان می‌دهد فروشندگان قیمت را پایین آورده‌اند اما نتوانسته‌اند آن را در پایین نگه دارند. سپس خریداران در قیمت‌های پایین وارد عمل شده و با موفقیت قیمت را نزدیک به سطح باز شدن روزانه قرار داده‌اند. به طور کلی کندل چکش معمولا پس از کاهش قیمت یک دارایی ظاهر می‌شود.

هنگامی‌که الگوهای شمعدان چکشی ظاهر می‌شوند، می‌توان نتیجه گرفت که جهت بازار یا احساسات بازار در شرف تغییر است. اما حرکت بعد از الگوی چکش برای تایید آن لازم است. دو شرط وجود دارد که می‌تواند بر قدرت سیگنال کندل Hammer تأثیر بگذارد:

• پس از یک روند نزولی طولانی، شکست فروشندگان و حضور خریداران شمعدان چکش را شکل می‌دهد. آنها نشان می‌دهند که قیمت قبلاً مسیر طولانی را طی کرده است و می‌بایست بالاتر از آن برمی‌گشت. البته فشار نزولی به بازه زمانی بستگی دارد. برای نمودار روزانه، هر سه ماهه یا بسته شدن ماهانه می‌تواند زمان برگشت قیمت باشد. علاوه بر این عملکرد قیمت می‌تواند به دلیل انتشارات اساسی تغییر کند. جلسه معاملاتی برای نمودار درون روز ضروری است، زیرا معامله‌گران نهادی فقط در یک جلسه معاملاتی خاص باقی می‌مانند.
• درک چگونگی بسته شدن قیمت بسیار مهم است. اگر قیمت پایانی بالاتر از قیمت افتتاحیه باشد، چکش به احتمال زیاد قیمت را بالا می‌برد. علاوه بر این، حتی اگر چکش معکوس دارای یک سایه بلند وارونه باشد، به عنوان الگوهای معکوس صعودی قوی عمل می‌کند.

انواع کندل Hammer

کندل Hammer یک الگوی شمعدانی تکی است که بدنه کوچکی دارد. بدنه شمعدان چکشی می‌تواند یکی از موارد زیر باشد:

• سبز (صعودی)، که در آن قیمت بسته شدن شمع بالاتر از قیمت باز شدن آن است.
• قرمز (نزولی)، که در آن قیمت بسته شدن شمع پایین‌تر از قیمت باز شدن آن است.

رنگ شمعدان اهمیت زیادی ندارد. زیرا الگوی شمعدان چکشی بدون توجه به رنگ بدنه شمع همیشه یک سیگنال صعودی را نشان می‌دهد. رویداد اصلی یک شمعدان چکشی در سایه پایین اتفاق می‌افتد. بنابراین میزان موفقیت کندل بستگی به طول فتیله در مقایسه با بدنه شمع دارد. معمولاً یک الگوی چکش خوب باید دارای فتیله‌ای دو برابر بلندتر از بدنه آن باشد، در حالی که طول بیشتر نشان‌دهنده فرسودگی بیشتر قیمت با افزایش امکان خرید است. بیایید نگاهی به آناتومی ابن الگو ‌بیندازیم:

در بالا یک شمعدان منفرد با بدنه کوچک‌تر و سایه بلندتر را می‌بینیم. سایه یا فتیله نزولی نشان‌دهنده رد فروشندگان است. اما به عنوان یک معامله‌گر باید بیشتر بدانیم. بنابراین بیایید به آنچه در داخل شمعدان چکشی اتفاق می‌افتد نگاهی بیندازیم:

اگر شمعدان در تصویر بالا از نمودار روزانه گرفته شده باشد، نشان‌دهنده قسمتی در درون روز است که آنچه را در درون شمعدان اتفاق می‌افتد نشان می‌دهد. در اینجا شمع‌های H4 منجر به دید قابل اعتمادتری از نحوه پیوستن فروشندگان به بازار و شکست خریداران می‌شود.

کندل چکش صعودی

در قسمت بالا دیدیم که چکش دارای بدنه کوچک و فتیله‌ای بلند است. اما شرایط دیگر برای رخداد این کندل چیست؟

کندل Hammer صعودی زمانی شکل می‌گیرد که قیمت بسته شدن بالاتر از قیمت افتتاحیه باشد. این مورد نشان می‌دهد خریداران قبل از بسته شدن شمع قدرت را در بازار به دست گرفته‌اند. نرخ موفقیت چکش صعودی به قیمت بسته شدن و طول سایه آن بستگی دارد. یک فیتیله طولانی‌تر همراه با قیمت بسته شدن بالاتر از قیمت افتتاحیه دقیق‌ترین معامله را ارائه می‌دهد.

کندل چکش نزولی (مرد به دار آویخته)

مرد به دار آویخته مانند الگوی شمعدان چکشی پس از یک روند صعودی طولانی ظاهر می‌شود. این نشانه یک برگشت نزولی است. مرد آویزان آموزش روش معامله با چکش Hammer در بالای یک روند صعودی نشان می‌دهد که قیمت به سطح اشباع خرید رسیده است و هر لحظه ممکن است فروشندگان وارد عمل شوند. با این حال این الگو یک سیگنال نزولی نیست. در عوض نشان می‌دهد که قیمت قبلاً بالا رفته است.

اگرچه مرد آویزان مانند یک چکش نزولی به نظر می‌رسد، تفاوت اصلی بین این دو به محل ظاهر شدن آنها برمی‌گردد. برخلاف چکش صعودی، چکش نزولی پس از یک روند نزولی طولانی ظاهر می‌شود و قیمت بسته شدن آن زیر قیمت افتتاحیه باقی می‌ماند. با این حال، چکش نزولی سیگنال خرید ضعیف‌تری نسبت به چکش صعودی ارائه می‌دهد. بیایید ببینیم چکش نزولی چگونه به نظر می‌رسد:

کندل چکشی معکوس

چکش معکوس یک الگوی برای نشان دادن معکوس شدن روند است، اما نسبت به یک چکش صعودی یا نزولی قابلیت اعتماد کمتری دارد. یک شمعدان چکشی معمولی فقط از یک شمع تشکیل شده است و طول فتیله آن حداقل دو برابر بدنه آن است. با این حال تفاوت اصلی بین چکش معمولی و معکوس باقی ماندن سایه در بالای بدنه شمع است.

کندل چکشی معکوس صعودی

کندل Hammer معکوس صعودی یک الگوی شمعدانی منفرد با بدنه کوچک و یک فتیله بلند وارونه است. در این الگو قیمت بسته شدن بالاتر از قیمت باز شدن می‌ماند و به فشار خرید در هنگام بسته شدن اشاره می‌کند. چکش معکوس صعودی پس از یک فشار رو به پایین طولانی ظاهر می‌شود و نشان‌دهنده امکان خرید است. میزان موفقیت این الگو به بدنه و طول فیتیله بستگی دارد. بیایید به چکش معکوس صعودی نگاه کنیم:

کندل چکش معکوس نزولی (ستاره تیرانداز)

چکش معکوس نزولی یک الگوی شمعدانی منفرد با بدنه کوچک و یک فتیله بلند رو به بالا است. در این الگو قیمت افتتاحیه بالاتر از قیمت پایانی باقی می‌ماند و به فشار خرید کمتر در زمان بسته شدن اشاره می‌کند. با این حال چکش معکوس نزولی نیز امکان خرید را نشان می‌دهد. مانند چکش معکوس صعودی، میزان موفقیت این الگو به بدنه و طول فیتیله بستگی دارد. در اینجا یک تصویر از چکش معکوس نزولی آمده است:

استراتژی‌های معاملاتی مبتنی بر کندل Haammer

معامله‌گران باید کاربردهای عملی کندل Hammer را به همراه سایر شاخص‌ها برای کسب سود درک کنند. برای تدوین استراتژی معاملاتی می‌توانید به شمعدان چکشی به عنوان یک عنصر اصلی اعتماد کنید. با این حال صحت آن را تنها زمانی می‌توان تایید کرد که با سایر شاخص‌های فنی و ابزارهای تحلیل تکنیکال استفاده شود. در ادامه به یکی از استراتژی‌های معاملاتی که با استفاده از الگوی چکش قابل تنظیم است اشاره می‌کنیم.

استراتژی از بالا به پایین با چکش

چرخه‌های بازار مالی جهانی روندهای بازار را ایجاد می‌کنند و تغییر می‌دهند. بیشتر نتایج قابل توجه بالا به پایین ناشی از اخبار بنیادی قوی هستند، اما دارایی‌ها به شرایط اقتصادی جهانی، تضاد مقررات، پذیرش کریپتو و موارد دیگر نیز بستگی دارند. اولین نیاز این استراتژی شناسایی یک روند نزولی قوی است که تمام پایین‌ترین سطح‌های کوتاه مدت را شکسته است.

در تصویر بالا نمودار رمز ارز اتریوم در نمای روزانه قابل رویت است. در اینجا قیمت به سمت پایین‌ حرکت می‌کند و به زیر پایین‌ترین سطح یعنی 180.000 می‌رسد.

به محض اینکه قیمت به پایین‌ترین حد خود می‌رسد، اولین نشانه صعودی شدن روند در آینده با شکل‌گیری یک شمع که نشان از عدم اطمینان دارد ظاهر می‌شود. بعداً خرس‌ها سعی می‌کنند قیمت را پایین بیاورند اما شکست می‌خورند و یک چکش صعودی شکل می‌گیرد.

ورودی ایده‌آل برای این استراتژی معاملاتی، دستور توقف خرید بالاتر از قیمت بالای چکش، با حد ضرر در زیر سایه با مقداری بافر است. در مثال بالا به محض اینکه یک کندل نزولی در سطح مقاومت ظاهر شد، معامله بایدبسته ‌شود.

ما در این مقاله کندل Hammer و انواع آن را مورد بررسی قرار دادیم تا شما را با این کندل و موارد استفاده از آن آشنا کنیم.

کندل چکش یا Hammer چیست؟ آموزش کندل شناسی و کندل خوانی

یکی از الگوهای کندلی کاربردی کندل چکش یا Hammer است. این الگو یک الگوی تک کندلی است و در روند نزولی بیانگر وجود ضعف در فروشندگان و ایجاد قدرت در خریداران می باشد. در واقع تشکیل کندل Hammer نشانه ای از بازگشت روند می دهد.

برای آموزش کندل خوانی و کندل شناسی و الگوهای کندلی پر کاربرد به لینک روبرو مراجعه کنید: کندل شناسی

فهرست عناوین این مطلب

ویژگی ظاهری کندل چکش

نام این candle از شکل ظاهری آن مشخص است. کندل چکش یا Hammer دارای یک بدنه کوچک در بالا و سایه بلند در زیر بدنه است. سایه پایینی بایستی حداقل دوبرابر بدنه یا بادی باشد.

رنگ بادی (صعودی یا نزولی بودن کندل) در این الگو مهم نیست و شرط تشخیص آن اندازه بدنه نسبت به سایه و محل تشکیل سایه است.

لایت فارکس یکی از بهترین بروکرهای فعال در بازار فارکس است و در مقایسه با رقبای خود برای تریدرهای ایرانی امکانات بسیار خوبی ایجاد کرده است. شما در بروکر لایت فارکس قادر به معامله تمام جفت ارزهای فارکس، ارزهای دیجیتال، فلزات، سهام های بازار بورس نیویورک و نزدک هستید.

• جهت آموزش ثبت نام و بررسی بروکر لایت فارکس بر روی لینک روبرو کلیک فرمایید: لایت فارکس
• جهت مراجعه به وبسایت بروکر لایت فارکس بر روی لینک روبرو کلیک فرمایید: وبسایت رسمی لایت فارکس

مفهوم کندل چکش ( Hammer )

یکی از مراحل اصلی تحلیل به روش پرایس اکشن تحلیل کندل ها می باشد.

به طور کلی و بدون توجه به نوع روند، سایه کندل نشانگر تقابل بین خریداران و فروشندگان است و هر چه این سایه بلندتر باشد حجم معاملات بیشتر می باشد. وقتی که سایه بلند در زیر کندل تشکیل می شود به معنای این است که فروشندگان در تلاشند تا قیمت را پایین بیاورند و خریدران با خریدهای خود قیمت را بالا آورده و تلاش فروشندگان را خنثی می کنند.

candle چکش یک از نشانه های اتمام روند نزولی می باشد و در کنار دیگر نشانه ها سیگنالی جهت بازگشت روند و آغاز روند صعودی یا شروع یک اصلاح در نظر گرفته می شود.

توجه شود که کندل چکش به تنهایی تعیین کننده هیچ نتیجه ای نیست و بایستی در موقعیت خودش بررسی گردد. به عنوان مثال در بازار رنج کندلی با سایه بلند به معنای تغییر روند نیست و نمی توان بر اساس آن وارد موقعیت call یا buy و put یا sell شد.

همچنین اگر در یک روند نزولی کندل Hammer تشکیل گردید بایستی چک شود که آیا بازار به یک ناحیه حمایتی قدرتمند رسیده است یا نه. واضح است که وجود چند عامل در کنار یکدیگر بر اعتبار تحلیل می افزاید.

انواع کندل چکش ( Hammer )

کندل Hammer بر اساس رنگ بادی آن یا به عبارتی دیگر بر اساس صعودی یا نزولی بودن کندل به دو نوع تقسیم بندی می شود.

کندل Hammer نزولی

این candle گویای این مطلب است که با وجود ایجاد ضعف در فروشندگان، آنها توانسته اند قیمت پایانی را به کمتر از قیمت باز شدن کندل برسانند.

کندل چکش صعودی

در این candle خریداران قدرت بیشتری نسبت به خریداران در کندل چکش نزولی دارند. سایه بلند در زیر کندل به این معناست که قدرت فروش را خنثی کرده اند. علاوه بر این آنها توانسته اند قیمت بسته شدن candle را به بالاتر از قیمت باز شدن آن برسانند.

در یک روند نزولی تشکیل کندل هایی که با سایه های بلند در زیر نشان دهنده شروع ضعف در فروشندگان و عدم وجود قدرت در پایین تر آوردن قیمت است. تریدر بایستی با بررسی نواحی حمایتی و مقاومتی و الگوهای کندلی فرصت مناسب برای ورود را بیابد.

کندل چکش یا Hammer نزولی در یک روند صعودی به چه معناست؟

در یک روند صعودی هنگامیکه candle چکش نزولی تشکیل می شود نشان دهنده این است که فروشندگان قدرت عرضه را بالا برده اند. فروشندگان با فروش های خود قیمت یا نرخ را پایین آورده ولی خریداران نیز با خریدهای خود از زیاد پایین آمدن قیمت جلوگیری کرده اند و در نهایت قیمت بسته شدن پایین تر از قیمت باز شدن candle قرار گرفته است. وجود این کندل در روند صعودی نشان دهنده قدرت فروشندگان است.

ورود به بازار با اردر call یا buy با ظاهر شدن Hammer

در صورتیکه یک روند نزولی با حداقل سه candle نزولی ایجاد شد و پس از آن کندل چکش تشکیل گردید تریدر با توجه به دیگر شرایط استراتژی معامله گری خود می تواند آماده ورود به معامله گردد. در نظر گرفتن نکات زیر در مواجه شدن با کندل Hammer کمک کننده است.

• در صورتیکه بعد از کندل چکش یک کندل صعودی تشکیل گردد، می تواند تاییدی برای تغییر روند در نظر گرفته شود.
• در صورتیکه چند کندل صعودی پس از candle چکش ایجاد شود به شرطی که بالای هر کندل از بالای کندل قبلی بالاتر باشد، تریدر می تواند در اصلاح وارد بازار در جهت صعود شود.
• در صورتیکه قیمت به زیر کندل Hammer رسید روند نزولی ادامه دار است و باید منتظر علامت دیگری بود. کندل چکش قبلی دیگر معتبر نیست.

• همانطور که بالاتر توضیح داده شد تشکیل candle چکش نزولی (قیمت بسته شدن کمتر از قیمت باز شدن است) در یک روند صعودی نشان دهنده ظهور قدرت عرضه می باشد. اگر بعد از کندل Hammer کندل نزولی تشکیل گردد تاییدی برای تغییر روند است.
• اگر در یک روند صعودی کندل Hammer تشکیل شد و پس از آن چند کندل نزولی به صورتیکه قیمت پایین هر کندل پایین تر از قیمت پایین کندل قبلی باشد ظاهر شود تریدر می تواند در پایان اصلاح برای ادامه نزول وارد بازار شود.
• در صورتیکه قیمت در کندلهای بعدی به بالاتر از کندل چکش در روند صعودی برود به عبارت دیگر قیمت بسته شدن candle جدید بالاتر از قیمت بالای کندل چکش برسد دیگر candle چکش معتبر نیست.

تحلیل با کندل چکش و اسیلاتور

برای اطمینان بیشتر از پیشبینی می توان علاوه بر بررسی اینکه کندل چکش در روند نزولی بر روی یک ناحیه حمایتی تشکیل شده است، بررسی نمود که اسیلاتوری مانند stochastic در اشباع فروش باشد. با کراس دو خط اسیلاتورتغییر روند محتمل تر خواهد بود و می توان وارد بازار در جهت صعود شد.

الگوی Hammer یکی از الگوهای معتبر و مورد علاقه تریدرهای پرایس اکشن است. بسیاری از تریدرها در استراتژی های معامله گری خود در کنار دیگر عوامل به این الگو نیز توجه ویژه ای دارند.

الگوی چکش (Hammer) در تحلیل تکنیکال + آموزش کامل

الگوهای کندلی در تحلیل تکنیکال، اگر در زمان و مکان درستی شکل بگیرند، می‌توانند اطلاعات بسیار حیاتی و مفیدی را پیرامون حرکات آینده نمودار به ما بدهند. یکی از این الگوهای کلاسیک که قدمت بسیار بالایی هم دارد، الگوی چکش (Hammer) است. این الگو معمولاً در کف‌ها (چکش صعودی) و سقف‌ها (چکش نزولی) شکل می‌گیرد و می‌تواند معکوس هم باشد. اما سؤال اینجا است که الگوی چکش در تحلیل تکنیکال نشانه چیست؟ با ما همراه باشید تا به بررسی این الگوی کندلی بپردازیم.

الگوی چکش (Hammer) چیست؟

الگوی چکش در واقع یک الگوی کندلی است که در آن قیمت بعد از شروع یک کندل، ریزش می‌کند ولی در همان کندل، دوباره جهش می‌کند و در نزدیکی قیمت اولیه (Open)، بسته می‌شود. با این حرکت، یک کندل شبیه به چکش به وجود می‌آید که اندازه سایه پایینی آن، حداقل دو برابر اندازه بدنه کندل است. لازم به ذکر است که بدنه یک کندل، نشان دهنده نقاط اولیه و پایانی است، ولی سایه‌ها نشان‌دهنده سطح حداکثری و حداقلی در یک کندل هستند.

الگوی چکش زمانی ایجاد می‌شود که قیمت در یک بازه زمانی واحد، کاهش می‌یابد و به اصطلاح فروشندگان، تسلیم می‌شوند؛ ولی در همان بازه زمانی، خریداران شروع به خرید می‌کنند و یک‌باره بازگشت قیمتی رخ می‌دهد. در واقع الگوی Hammer، نشان‌دهنده یک کف احتمالی است که در آن همزمان با تسلیم فروشندگان، خریداران قدرت می‌گیرند.

الگوی چکش در کف، زمانی قوی‌تر می‌شود که بعد از حداقل 3 کندل نزولی، دیده شود. کندل نزولی، کندلی است که قیمت پایانی آن، پایین‌تر از قیمت آغازین آن باشد. این الگو، تقریباً باید شبیه به حرف لاتین “T” باشد و تا زمانی که به طور کامل تأیید نشده باشد، نمی‌توان روی آن حساب کرد.

تأیید الگوی Hammer نیز زمانی رخ می‌دهد که کندل بعدی، بالای سطح پایانی کندل چکش، بسته شود. در واقع کندل بعد، باید نشان‌دهنده قدرت بالای خریداران باشد. معامله‌گران با دیدن کندل تأیید، معمولاً وارد پوزیشن لانگ (خرید) می‌شوند و یا پوزیشن شورت (فروش) خود را می‌بندند. اگر جزو آن دسته از افرادی هستید که پوزیشن لانگ می‌گیرید، حد ضرر شما باید زیر سایه کندل چکش قرار بگیرد.

الگوی چکش، هیچ گاه به صورت تنها استفاده نمی‌شود. در واقع این الگو و تأیید آن با یک سیگنال از اندیکاتورها یا پرایس اکشن می‌تواند اعتبار الگو را افزایش دهد.در مثال بالا، یک چکش صعودی بی‌نقص را می‌بینید که سایه پایینی آن، چندین برابر بدنه است. سایه بالایی بسیار کوچک است و کندل بعدی هم پرقدرت و نشان‌دهنده تقاضای بالای خریداران است.

الگوی Hammer، یک الگوی معاملاتی صعودی است و همراه با تأیید خود، می‌تواند یکی از علائم ایجاد کف باشد. مخصوصاً اگر شکل آن به حالت استاندارد نزدیک باشد و به وضوح قدرت بالای فروشندگان در ابتدای کندل و سپس جذب آن توسط خریداران و بازگشت نمودار، نمایان باشد.

البته الگوی چکش نزولی که به آن چکش برعکس گفته می‌شود نیز وجود دارد که شکل آن دقیقاً برعکس الگوی چکش صعودی است. الگوی چکش معکوس به رنگ قرمز و در قله‌ها ایجاد می‌شود؛ سایه بالایی چندین برابر بدنه است؛ سایه پایین بسیار کوچک (یا صفر) و کندل بعدی هم نشان‌دهنده قدرت فروشندگان است.

رنگ الگوی چکش

اگر الگوی Hammer صعودی به رنگ سبز باشد، نسبت به یک الگوی قرمز (نزولی)، علامت بازگشتی قوی‌تری است؛ زیرا نشان‌دهنده آن است که خریداران توانسته‌اند حتی در همان تایم فریم هم قیمت پایانی را بالاتر از قیمت اولیه ببرند.

الگوی چکش قرمز هم یک علامت صعودی است؛ زیرا به هر حال، خبر از قدرت بالای خریداران برای بازگشت قیمت و ایجاد سایه پایینی را می‌دهد. تنها تفاوت آن با نوع سبز این است که خریداران نتوانستند در همان دوره زمانی، قیمت پایانی را از قیمت اولیه عبور دهند.

محدودیت‌های الگوی Hammer

هنگام استفاده آموزش روش معامله با چکش Hammer از این الگو، باید این نکته را در نظر داشته باشیم که حتی بعد از دیدن کندل تأیید هم هیچ تضمینی برای حرکت صعودی نمودار، وجود ندارد. البته رنگ کندل، اندازه سایه پایینی و شکل‌گیری آن در سطوح حمایتی، می‌تواند به قدرت این الگو بیفزاید؛ ولی در هر حال، این الگو به تنهایی قدرت چندانی ندارد.

نکته بعدی این است که الگوی چکش و تأیید آن، می‌تواند باعث شود که نقطه ورود از حد ضرر، فاصله زیادی داشته باشد و این مورد، تأثیر منفی روی فرمول ریسک به ریوارد، بگذارد.

همچنین باید بگوییم که الگوی Hammer هیچ هدف قیمتی را تعیین نمی‌کند؛ بنابراین محاسبه پاداش و مقایسه با آن ریسک می‌تواند برای معامله‌گر چالش‌برانگیز باشد. به همین دلیل است که استفاده از الگوی چکش به صورت تنها توصیه نمی‌شود؛ زیرا حداقل برای نقطه خروج، باید از الگوی نمودار یا تحلیل دیگری استفاده کرد.

سخن پایانی

به طور کلی، بهتر است الگوهای کندلی، برای تأیید یک ستاپ معاملاتی در کنار دیگر ابزارها همچون اندیکاتورها یا الگوهای کلاسیک، مورد استفاده قرار بگیرد. الگوی چکش، مهم‌ترین و پرکاربردترین الگوی کندلی است که می‌توان آن را در سبک‌های مختلف معاملات، مشاهده کرد. مشاهده الگوی چکش در سطح حمایت یا چکش معکوس در سطوح مقاومتی، می‌تواند یک نشانه خوب برای ورود به پوزیشن باشد.